Pequim, Singapura e Bengalore (Índia)

| Reuters
Empresas chinesas de perceptibilidade sintético estão tentando alugar capacidade computacional equipada com chips da Nvidia fora da China, preocupadas com a possibilidade de o escândalo envolvendo o CEO da trabalhador de chips, Jensen Huang, levar o governo dos EUA a endurecer as restrições ao uso remoto de processadores avançados, de congraçamento com apuração feita pela sucursal de notícias Reuters com três pessoas a par do tópico.

Buscando proteger o domínio norte-americano nesse setor crucial, Washington restringe as exportações para a China dos chips de IA mais avançados da Nvidia há mais de um ano. No entanto, as empresas chinesas conseguem acessar esses processadores remotamente alugando capacidade computacional em data centers em outros países.

A atual corrida para prometer capacidade alugada indica uma preocupação crescente entre as empresas chinesas de tecnologia de que essa brecha nos controles de exportação dos Estados Unidos possa ser fechada.

Um grande provedor chinês de serviços de nuvem discutiu internamente a possibilidade de prometer capacidade no exterior com chips da Nvidia, enquanto algumas empresas entraram em contato com operadoras de data centers para reservá-la, disseram as pessoas ouvidas pela reportagem. Elas pediram anonimato e se recusaram a identificar o provedor de nuvem devido à sensibilidade do tópico.

Laboratórios menores de IA avaliam medidas semelhantes, entre elas procurar grandes fornecedores de capacidade computacional para locação no Sudeste Asiático, afirmaram duas pessoas a par do tópico.

As empresas temem que a controvérsia em torno de Huang dê mais força política ao Rasa (Remote Access Security Act), projeto de lei dos Estados Unidos que daria ao Departamento de Transacção domínio para regulamentar o entrada remoto, fundamentado em nuvem, a tecnologias sujeitas a restrições. A Câmara dos Representantes (equivalente à Câmara dos Deputados no Brasil) aprovou o projeto em janeiro por 369 votos a 22, e a proposta aguarda estudo do Senado.

Os processadores avançados da Nvidia são usados para treinar e operar os grandes modelos de IA por trás de chatbots e outros produtos de perceptibilidade sintético generativa. Restringir o entrada a serviços de nuvem no exterior tornaria mais difícil para desenvolvedores chineses obter capacidade computacional de ponta sem importar diretamente os chips.

COMPRAS NO MERCADO PARALELO DISPARAM

A perspectiva de uma fiscalização mais rigorosa também impulsionou a demanda por chips de IA restritos da Nvidia no mercado paralelo chinês, levando comerciantes e intermediários a encetar a estocar esses processadores, disseram duas pessoas ouvidas pela Reuters.

Segundo elas, os compradores temem que a controvérsia envolvendo Huang e uma eventual saída do executivo desencadeie uma repressão mais ampla dos EUA ao contrabando de chips avançados e servidores de IA para a China.

Uma universidade chinesa com vínculos estreitos com o Tropa de Libertação Popular comprou no mês pretérito os potentes chips de IA H200 da Nvidia, apesar de constar em uma lista de empresas proibidas de exportar o resultado dos EUA, mostram registros de compras, o que evidencia falhas nos esforços de Washington para limitar o entrada da China a tecnologias avançadas.

Em março, promotores norte-americanos acusaram Yih-Shyan “Wally” Liaw, cofundador da Super Micro Computer, e outras duas pessoas de intrigar para desviar à China, por meio de uma empresa sediada no Sudeste Asiático, servidores equipados com chips da Nvidia.

Os promotores disseram que a empresa comprou muro de US$ 2,5 bilhões em servidores da Super Micro entre 2024 e 2025 e que uma parcela sumarento foi desviada para a China. Os réus não foram condenados.

SUPOSTA ESPIONAGEM PREOCUPA

As preocupações com o envio de chips da Nvidia à China aumentaram desde a semana passada, quando os jornais The New York Times e Financial Times informaram que os EUA investigavam se a China teria enviado uma espiã chinesa para monitorar os passos do CEO da empresa e que esta espiã teve um relacionamento amoroso com o executivo.

No domingo (9), Jensen Huang confirmou que teve um caso extraconjugal com Alice Huang, apontada pelo governo norte-americano porquê a espiã. A China negou envolvimento com Alice e disse que a denúncia era “calúnia e mordacidade sem fundamento”. Nesta quinta, o Ministério de Relações Exteriores chinês solicitou que os EUA “(parem de) fabricar as chamadas narrativas de espionagem e usá-las porquê pretexto para impor um bloqueio tecnológico”.

A mulher, que não tem parentesco com o CEO apesar do mesmo sobrenome, teria atuado ainda para intermediar a exportação de chips da Nvidia para empresas chinesas, segundo o site The Information. Alice foi executiva da Megaspeed, empresa investigada pelas autoridades norte-americanas por repassar chips avançados da Nvidia a clientes chineses. A empresa negou ter participado do contrabando.

Sediada em Singapura, a Megaspeed afirmou ter cooperado com inspeções do Escritório de Indústria e Segurança do Departamento de Transacção dos Estados Unidos e contratado um importante escritório de advocacia norte-americano para realizar um inventário abrangente de suas unidades de processamento gráfico e verificar de forma independente suas práticas de conformidade com os controles de exportação.

A empresa disse acomodar o escrutínio governamental e estar comprometida em satisfazer as leis norte-americanas de controle de exportações. A Nvidia e o Departamento de Transacção dos Estados Unidos não responderam aos pedidos de observação.

FORNECEDORES DA NVIDIA REAVALIAM ESTRATÉGIA

Parceiros e fornecedores da Nvidia em toda a Ásia —da potência dos chips de memória, a Coreia do Sul, ao polo de fabricação de chips avançados, Taiwan— estão reformulando seus planos diante da possibilidade de o CEO da companhia ser longínquo em seguida relatos de dois casos extraconjugais.

Um executivo de um fornecedor de Taiwan afirmou à Reuters que a empresa apoiará a decisão da Nvidia, mas teme que a expansão da empresa deve desacelerar.

Huang nunca indicou um sucessor, mas analistas e investidores cogitam dois nomes no limitado prazo: Ian Buck, engenheiro de destaque da Nvidia, e a diretora financeira Colette Kress.

“Sem ele (Huang) no comando, provavelmente veremos uma desaceleração em novos e agressivos investimentos em todo o ecossistema e em lucrativos acordos bilaterais de infraestrutura de IA por secção da Nvidia”, comentou Neil Shah, vice-presidente de pesquisa da Counterpoint Research.

O CEO da fornecedora de chips construiu uma poderoso rede de fornecedores em Taiwan durante visitas frequentes destinadas a estreitar os laços com parceiros industriais essenciais, porquê TSMC, Foxconn e Wistron. Em maio, Huang afirmou que a empresa planejava investir muro de US$ 150 bilhões por ano em Taiwan.

“Ele consegue pegar tecnologias que seus engenheiros acreditam ser viáveis e transformá-las em produtos aos quais toda a empresa destina recursos, assume riscos e precisa entregar”, apontou Ming-Chi Kuo, crítico da TF International Securities.

“É por isso que a prisão de suprimentos tem uma visibilidade tão clara dos pedidos e se dispõe a escoltar atualizações agressivas de especificações”, destacou.

LAÇOS CHEGAM À ROBÓTICA

Ao fabricar e aprofundar os vínculos da Nvidia também na Coreia do Sul, Huang ampliou as parcerias para além dos semicondutores, incluindo robótica e fábricas de IA. O executivo já debateu o tema com o presidente do país e executivos das principais empresas sul-coreanas porquê a Samsung e SK Hynix.

Lian Jye Su, analista-chefe da Omdia, disse que a saída de Huang pode modificar os rumos da Nvidia no longo prazo e que qualquer desaceleração na realização de seus planos ou perda de nitidez sobre seu roteiro de produtos poderia dar aos rivais mais espaço para alcançá-la.

Ainda assim, alguns investidores e analistas esperam um impacto subitâneo restringido de qualquer mudança na liderança.

“Os chips que a Nvidia enviará ao mercado nos próximos um ou dois anos já foram projetados e estão em produção, e os planos de gastos de seus clientes para 2027 não dependem de quem comanda a empresa”, disse Armina Rosenberg, gestora de portfólio e cofundadora da Minotaur Capital, que detém ações da Nvidia.